Uma Abordagem Prudente ao Risco, sem Sacrificar o Retorno

Compreendemos que o mercado financeiro é moldado tanto pela racionalidade como pela emoção. Adotamos uma abordagem conservadora na gestão de riscos, sem descurar o potencial de retorno do seu portfólio. Reconhecemos que, quando um ativo sobe significativamente de valor, o risco de investir pode tornar-se contraintuitivo, exigindo uma análise minuciosa. A nossa estratégia equilibra prudência e oportunidade, protegendo o seu capital enquanto procuramos crescimento sustentável.

Uma Visão Focada na Longevidade

Na Bárbara Macedo Investments, acreditamos que existem apenas dois tipos de investidores: os audazes e os experientes, mas não acreditamos que existam audazes experientes. Sendo uma equipa jovem e dinâmica, a nossa visão é sustentada na longevidade. Tomamos decisões que evitam expor os nossos clientes a riscos irrecuperáveis, promovendo estratégias que constroem riqueza de forma consistente e segura ao longo do tempo. O nosso objetivo é capacitar os investidores para navegarem o mercado com confiança, independentemente da sua experiência ou ousadia.

Compromisso com a Independência e Transparência

A nossa independência garante que cada recomendação é feita com integridade, sem influências externas ou incentivos ocultos. Combinamos análises rigorosas com uma profunda compreensão da psicologia do investimento, ajudando-o a tomar decisões informadas e emocionalmente equilibradas. Na Bárbara Macedo Investments, o seu futuro financeiro é a nossa prioridade, e trabalhamos para que cada passo da sua jornada seja seguro, estratégico e alinhado com os seus sonhos.

A Nossa Estratégia

Esta estratégia é mista, combinando ativos de crescimento e de valor numa única estratégia de investimento. O nosso foco centra-se na criação de carteiras personalizadas, ajustando a proporção entre ativos de crescimento e de valor, sem negligenciar a inclusão de ativos de rendimento fixo, como obrigações ou ETFs que distribuem dividendos.

Escolha de Ativos

Considerando as características do perfil do cliente, a nossa estratégia centra-se na seleção de empresas com baixa ou nenhuma dívida (exceto quando esta é suportada por ativos tangíveis de valor superior), que possuam reservas de caixa e equivalentes suficientes para cobrir a dívida de curto prazo, apresentem margens de lucro alinhadas com a média do seu setor, invistam no futuro a longo prazo e contem com uma gestão estável.

Pensamento de Segunda Ordem

Na escolha de ativos e na construção de um portfólio, é essencial uma análise aprofundada da situação atual, indo além de uma visão de primeira ordem — como, por exemplo, identificar que a empresa X está subvalorizada e presumir que o mercado inevitavelmente elevará seu preço. No entanto, se essa subvalorização for perceptível pelo mercado, devemos reconhecer que a potencial valorização já pode estar incorporada ao preço atual da ação. Por isso, é crucial adotar um pensamento de segunda ordem: considerar não apenas o potencial de crescimento, mas também o quanto o mercado espera que o preço suba para permitir que investidores liquidem posições, possivelmente levando a uma futura redução no valor, ou quais informações privilegiadas (ainda não acessíveis ao público retalhista) estão mantendo a ação subvalorizada.

Controlo de Risco

Toda a nossa abordagem gira em torno deste princípio: Controlo de Risco. Em resumo, o risco corresponde a tudo aquilo que prevemos que possa acontecer, mas que acaba por não se concretizar. No entanto, é essencial reconhecer a existência de riscos inerentes ao ativo, sejam eles de mercado, específicos do ativo ou relacionados com o cliente. O risco abrange não só o que podemos prever e identificar, mas também o que podemos subestimar. Por fim, é crucial considerar a psicologia e a capacidade emocional do investidor na tomada de decisões.